Ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծությունը կարևոր հմտություն է հաշվապահության և բիզնես կրթության մասնագետների համար: Այն ներառում է ընկերության ֆինանսական վիճակի և կատարողականի գնահատում` մեկնաբանելով նրա ֆինանսական հաշվետվությունները:
Հասկանալով ֆինանսական հաշվետվությունները
Նախքան ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծության մեջ մտնելը, անհրաժեշտ է հասկանալ ֆինանսական հաշվետվությունների հիմնական բաղադրիչները: Կան երեք հիմնական ֆինանսական հաշվետվություններ՝ ֆինանսական արդյունքների մասին հաշվետվություն, հաշվեկշիռ և դրամական միջոցների հոսքերի հաշվետվություն:
Եկամտի հաշվետվություն
Եկամուտների հաշվետվությունը ներկայացնում է ընկերության եկամուտների, ծախսերի և շահույթի ընդհանուր պատկերը որոշակի ժամանակահատվածում: Եկամուտների հաշվետվությունը վերլուծելով՝ շահագրգիռ կողմերը կարող են գնահատել ընկերության շահութաբերությունը և գործառնական արդյունավետությունը:
Հաշվեկշիռ
Հաշվեկշիռը ներկայացնում է ընկերության ֆինանսական վիճակի պատկերը որոշակի ժամանակահատվածում: Այն ուրվագծում է ակտիվները, պարտավորությունները և բաժնետերերի սեփական կապիտալը՝ թույլ տալով գնահատել ընկերության ֆինանսական առողջությունը և վճարունակությունը:
Դրամական հոսքերի հաշվետվություն
Դրամական միջոցների հոսքերի մասին հաշվետվությունը հետևում է որոշակի ժամանակահատվածում ընկերության ներսում դրամական միջոցների ներհոսքին և արտահոսքին: Այն օգնում է գնահատել կանխիկ դրամ ստեղծելու ընկերության կարողությունը և իրացվելիության դիրքը:
Հարաբերակցության վերլուծություն
Հարաբերակցության վերլուծությունը ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծության հիմնարար մասն է: Այն ներառում է տարբեր ֆինանսական գործակիցների հաշվարկ և մեկնաբանում՝ ընկերության գործունեության, շահութաբերության և ֆինանսական կայունության վերաբերյալ պատկերացումներ ձեռք բերելու համար:
Իրացվելիության գործակիցներ
Իրացվելիության գործակիցները չափում են ընկերության կարողությունը՝ կատարել իր կարճաժամկետ պարտավորությունները՝ օգտագործելով իր ընթացիկ ակտիվները: Օրինակները ներառում են ընթացիկ հարաբերակցությունը և արագ հարաբերակցությունը, որոնք պատկերացում են տալիս ընկերության իրացվելիության և անմիջական պարտավորությունները ծածկելու ունակության մասին:
Շահութաբերության գործակիցներ
Շահութաբերության գործակիցները գնահատում են ընկերության կարողությունը շահույթ ստեղծելու՝ իր եկամուտների, ակտիվների և սեփական կապիտալի համեմատ: Շահութաբերության ընդհանուր գործակիցները ներառում են համախառն շահույթի մարժան, զուտ շահույթի մարժան և ակտիվների վերադարձը:
Ֆինանսական լծակների գործակիցներ
Ֆինանսական լծակների գործակիցները գնահատում են ընկերության կողմից պարտքի օգտագործումը իր գործառնությունները ֆինանսավորելու համար: Պարտքի և սեփական կապիտալի հարաբերակցությունը և տոկոսների ծածկման գործակիցը ֆինանսական լծակների գործակիցների օրինակներ են, որոնք օգնում են գնահատել ընկերության ռիսկը և ֆինանսական կառուցվածքը:
Ֆինանսական գործակիցների մեկնաբանություն
Ֆինանսական գործակիցների մեկնաբանումը ներառում է դրանք արդյունաբերության միջին ցուցանիշների, պատմական տվյալների կամ մրցակիցների գործակիցների հետ համեմատելը: Այս համեմատական վերլուծությունը կարող է ընդգծել ընկերության հարաբերական ուժեղ և թույլ կողմերը՝ հնարավորություն տալով ավելի լավ որոշումներ կայացնել:
Ուղղահայաց և հորիզոնական վերլուծություն
Ուղղահայաց և հորիզոնական վերլուծությունը մեթոդներ են, որոնք օգտագործվում են ժամանակի ընթացքում ֆինանսական հաշվետվությունների թվերի փոփոխությունները գնահատելու և հաշվետվությունների այլ տողային հոդվածների համեմատ:
Ուղղահայաց վերլուծություն
Ուղղահայաց վերլուծությունը ներառում է ֆինանսական հաշվետվությունում յուրաքանչյուր տողային կետի արտահայտում մեկ այլ հոդվածի տոկոսով: Սա թույլ է տալիս մանրակրկիտ գնահատել ֆինանսական հաշվետվությունների կազմը և յուրաքանչյուր տարրի հարաբերական համամասնությունը:
Հորիզոնական վերլուծություն
Հորիզոնական վերլուծությունը համեմատում է ֆինանսական հաշվետվությունների թվերը բազմաթիվ ժամանակաշրջաններում՝ հնարավորություն տալով նույնականացնել միտումները, փոփոխությունները և աճի տեմպերը: Այն օգնում է հասկանալ ընկերության ֆինանսական արդյունքները և կանխատեսել ապագա արդյունքները:
Ընդհանուր չափի հայտարարություններ
Ընդհանուր չափի հաշվետվությունները ստանդարտացնում են ֆինանսական հաշվետվությունները՝ ներկայացնելով բոլոր հոդվածները որպես բազային ցուցանիշի տոկոսներ: Սա հնարավորություն է տալիս ավելի խորը վերլուծել ֆինանսական հաշվետվություններում տարբեր տողային հոդվածների կազմի և հարաբերական կարևորության մասին:
Ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծությունը գործնականում
Ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծության կիրառումը իրական բիզնեսի սցենարներում ներառում է վերլուծությունից ստացված պատկերացումների օգտագործումը տեղեկացված որոշումներ կայացնելու համար: Շահագրգիռ կողմերը, ներառյալ ներդրողները, վարկատուները և ղեկավարությունը, հիմնվում են ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծության վրա՝ գնահատելու ընկերության կատարողականը և ֆինանսական կայունությունը:
Ներդրողների հեռանկար
Ներդրողները օգտագործում են ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծությունը՝ գնահատելու ընկերությունում ներդրումներ կատարելու հետ կապված հնարավոր եկամուտներն ու ռիսկերը: Նրանք գնահատում են այնպիսի գործոններ, ինչպիսիք են շահութաբերությունը, վճարունակությունը և աճի հեռանկարները, նախքան ներդրումային որոշումներ կայացնելը:
Վարկատուի տեսակետ
Պարտատերերը վերլուծում են ֆինանսական հաշվետվությունները՝ գնահատելու ընկերության կարողությունը՝ կատարել իր պարտքային պարտավորությունները: Նրանք կենտրոնանում են իրացվելիության, լծակների և դրամական միջոցների հոսքերի վրա՝ գնահատելու ընկերության վարկունակությունը և որոշելու վարկավորման պայմաններն ու պայմանները:
Կառավարման հեռանկար
Ղեկավարությունը հիմնվում է ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծության վրա՝ վերահսկելու և բարելավելու ընկերության ֆինանսական ցուցանիշները: Այն օգնում է բացահայտել բարելավման ոլորտները, սահմանել ֆինանսական նպատակներ և ռազմավարական որոշումներ կայացնել բիզնեսի աճը խթանելու համար:
Եզրակացություն
Ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծությունը կենսական գործիք է ընկերության ֆինանսական առողջությունը, կատարողականը և կայունությունը գնահատելու համար: Հասկանալով և կիրառելով ֆինանսական հաշվետվությունների վերլուծության սկզբունքները՝ հաշվապահական հաշվառման և բիզնես կրթության մասնագետները կարող են տեղեկացված որոշումներ կայացնել, որոնք նպաստում են կազմակերպության ընդհանուր հաջողությանը: